中国银行汇率风险研究分析

18 第页共页 中国银行汇率风险研究分析 摘要：自2005年中国人民银行开始对人民币汇率形成机制进行 了重大改革，向更富弹性的人民币汇率转变。商业银行必须对外汇风 险乃至整体市场风险管理加以研究并采取有效的应对措施。本文以中 国银行为案例，分析了我国商业银行面临的汇率风险的性质与成因。 关键词：汇率风险在险值外汇风险敞口 一、汇率风险的定义与成因 从严格意义来讲，汇率风险是指在国际经济活动中，以外币计价 的资产或负债，由于汇率的变动，导致以本币折算的价值发生变化， 从而给活动当事人带来预期之外的收益或损失的不确定性。 按汇率风险产生的原因和对经济主体的影响不同，将其划分为三 类：（1）交易风险，是指商业银行在对客户外汇买卖业务或在以外 币进行借贷、金融衍生品交易以及随之进行的外汇兑换过程中，由于 外币与本币之间或外币与外币之间汇率变动所遭受损失或产生额外 收益的可能性。其是商业银行面临的主要风险；（2）折算风险，是 指经济主体对资产负债进行会计处理中，在将功能货币转换成其他记