计量经济学讲义第九讲协整与误差修正模型

第九讲 协整与误差修正模型一、协整的定义假设时间序列都属于d阶单整序列I(d)，即各时间序列在差分d次后将变为平稳序列。如果一非零的常数向量使得：则称之间存在阶数为（d,b）的协整关系，是协整参数